Swap Trading: cos’è e come funziona

Insieme allo spread e alle commissioni, lo swap per il mantenimento delle posizioni overnight rientra tra i elementi da considerare quando si fa trading e quando si tratta di scegliere il broker con cui iniziare ad operare nei mercati finanziari.

Tra i costi associati al Broker, lo swap è sicuramente tra i più sottovalutati, anche a causa del fatto che molto spesso i trader amano aprire e chiudere le posizioni all’interno della medesima sessione di mercato; Tuttavia se il nostro profilo di trader non prevede operazioni mordi e fuggi tipo scalping, la variabile legata allo swap è indubbiamente tra le più importanti.

Prima di iniziare a fare trading è buona norma quindi assicurarsi di aver compreso cosa sia lo swap e aver valutato l’impatto che esso può avere nella nostra attività di trading.

Swap trading significato

Lo swap trading, anche detto tasso overnight, rappresenta la somma corrisposta a fine giornata al broker qualora desideriamo mantenere la nostra operazione aperta fino al giorno successivo.

Solitamente alle ore 23:00 italiane (che coincide con la chiusura della borsa di New York) il broker chiude in automatico l’operazione aperta a mercato e la riapre subito dopo.

Il broker in pratica effettua un rollover della nostra operazione al giorno successivo, addebitandoci i costi.

Lo Swap Trading nel Forex

Lo swap è un fattore da tenere in considerazione quando si opera nel mercato delle valute (Forex).

Nel mercato Forex si ha che lo swap, ovvero il costo del rollover, dipende dal differenziale del tasso d’interesse bancario tra le due valute oggetto della transazione.

Va precisato quindi che lo swap non rappresenta sempre un costo, poiché in base al cross valutario che stiamo scambiando e al tipo di operazione aperta (long o short), esso può anche essere positivo poiché viene calcolato come differenziale tra i tassi delle due valute e può quindi andare ad aggiungersi al guadagno prodotto dalla nostra operazione.

Come conoscere il costo dello Swaps nel trading

Lo swap varia da broker a broker.

Solitamente troviamo tutte le informazioni del costo dello swap sul sito del broker, ma a volte capita che tale tasso non sia aggiornato.

Per avere quindi una misura certa ed accurata dello swap, per ogni strumento finanziario, è opportuno verificare sulla propria piattaforma di trading.

Se ad esempio si opera con la piattaforma MT4 è possibile controllare lo swap per ogni cross valutario, cliccando con il tasto destro del mouse nel “market watch” o “vista del mercato”.

Apparirà un menu: cliccate su “simboli”

Selezionate il simbolo del quale vogliamo conoscere lo swap e cliccate “proprietà”.

Apparirà una tabella con le specifiche del contratto e verso il fondo troviamo le voci “swap posizioni lunghe” e “swap posizioni corte“.

Conclusioni sullo swap trading

Lo swap trading ha rivoluzionato il panorama dei mercati finanziari, offrendo agli investitori strumenti sofisticati per gestire rischi e sfruttare opportunità. La capacità di scambiare flussi di cassa futuri ha permesso alle imprese e alle istituzioni finanziarie di ottimizzare la gestione del capitale e di ridurre l’esposizione a vari rischi, come quelli legati ai tassi di interesse e alle fluttuazioni valutarie.

Tuttavia, come per ogni strumento finanziario, è essenziale approcciare lo swap trading con una comprensione chiara dei meccanismi sottostanti e dei potenziali rischi. Con una formazione adeguata e un’analisi ponderata, gli operatori possono sfruttare al meglio le potenzialità offerte dagli swap e contribuire a una gestione finanziaria più efficiente e innovativa.