Cos’è e come funziona il Forex

Nel panorama finanziario molto spesso si sente parlare di Forex, ma cosa significa esattamente questo termine? Il Forex, o mercato dei cambi, è una parte importantissima dell’economia mondiale, un mondo in cui le valute nazionali si intrecciano, creando opportunità di trading e influenzando le dinamiche finanziarie su scala globale.

In questo articolo spiegheremo nel dettaglio cos’è il forex e come funziona questo mercato, cercando di capire com’è diventato uno degli spazi finanziari più vitali al mondo, coinvolgendo trader, investitori e istituzioni finanziarie.

Cos’è il Forex?

Il termine Forex o FX sta per Foreign exchange.

Il significato di Forex è quindi letteralmente scambio di valute.

Il Forex è un mercato globale decentralizzato, in cui vengono scambiate tutte le valute del mondo.

Tutte le transazioni avvengono elettronicamente tramite reti informatiche, senza una borsa fisica. Banche, istituzioni finanziarie, governi, investitori, trader al dettaglio e altre parti interessate partecipano al mercato del forex per scopi diversi, tra cui: il commercio internazionale, l’investimento, la copertura dei rischi e la speculazione.

Senza saperlo, hai probabilmente già partecipato al mercato dei cambi, magari ordinando un paio di scarpe dall’America oppure cambiando valuta estera in vacanza.

In principio il mercato del forex era nato per far fronte alle necessità di scambiare una valuta per un’altra, al fine di concludere transazioni commerciali fra paesi; ad oggi il forex è maggiormente conosciuto ed utilizzato per effettuare speculazione finanziaria, sfruttando le oscillazioni tra i cambi delle varie valute.

Con un volume di scambi giornaliero medio superiore a 5 trilioni di dollari, il mercato Forex è il mercato più grande e liquido del mondo.

Come funziona il forex?

Come abbiamo già detto, il mercato Forex consente ​​di scambiare una valuta con un’altra, anche se a differenza del mercato azionario o delle materie prime, tali scambi non avvengono in borsa ma direttamente tra le parti, nel cosiddetto mercato over the counter (OTC).

I mercati over the counter sono mercati non regolamentati, la cui negoziazione si svolge al di fuori dei circuiti borsistici ufficiali; la quotazione nei mercati OTC avviene solamente secondo il principio dell’incontro tra la domanda e l’offerta.

Il cuore del Forex è il concetto di tasso di cambio, che rappresenta il valore di una valuta rispetto a un’altra. Ad esempio, se il tasso di cambio tra l’euro e il dollaro USA è di 1,20, significa che un euro vale 1,20 dollari. I tassi di cambio possono fluttuare costantemente a causa di vari fattori economici, finanziari e geopolitici, e gli operatori cercano di trarre profitto da queste fluttuazioni.

Come avvengono gli scambi nel forex?

Gli scambi nel Forex avvengono sul cosiddetto mercato interbancario e il fatto che non sia vincolato ad un circuito borsistico, fa si che esso sia aperto 24 ore su 24 ad eccezione ovviamente del sabato e della domenica.

Grazie al fuso orario, mentre chiudono le banche asiatiche, aprono quelle europee e successivamente quelle americane.

Leggi il nostro approfondimento se vuoi avere maggiori informazioni sugli orari del Forex

Tutte le negoziazioni forex prevedono chiaramente il coinvolgimento di due diverse valute.

Il cambio Euro/Dollaro è il più famoso del mondo e per come è stato costruito simboleggia quanti dollari si possono acquistare con 1€.

La valuta a sinistra della coppia, in questo caso l’Euro, viene definita valuta base, mentre la valuta a destra, in questo caso il dollaro, viene definita valuta quotata.

Ti sarà sicuramente capitato di sentire al telegiornale o di leggere in qualche articolo che il cambio euro-dollaro (EUR-USD) è sceso o è salito, ciò significa che il dollaro si è apprezzato rispetto alla moneta europea oppure si è deprezzato.

Esempio di tassi di cambi fra valute:

Se il tasso di cambio dell’euro/dollaro è 1.195 e vuoi acquistare, significa che dovrai pagare 1,195 dollari per acquistare 1 euro.

Ci sono centinaia di coppie valutarie che possono essere scambiate nel mercato Forex e in genere si distinguono in coppie maggiori (le coppie maggiormente scambiate) e in coppie minori.

Di seguito la tabella delle coppie maggiori:

Cosa influenza le oscillazioni sul mercato del forex?

Il mercato Forex è influenzato da una vasta gamma di eventi ed elementi, sia di natura economica che geopolitica. Questi eventi possono generare fluttuazioni nei tassi di cambio delle valute e influenzare le decisioni degli operatori di mercato. Ecco alcuni degli eventi più significativi che possono avere un impatto sul mercato Forex:

1. Dati Economici: I dati economici rappresentano uno dei fattori più influenti nel Forex. Indicatori come il PIL, l’occupazione, l’inflazione, i tassi di interesse e il commercio estero possono avere un impatto diretto sui tassi di cambio. Ad esempio, un aumento dei tassi di interesse di una banca centrale può portare a un apprezzamento della valuta associata.
2. Politiche Monetarie: Le decisioni delle banche centrali in materia di politica monetaria, compreso il cambio dei tassi di interesse, sono seguite attentamente dai trader Forex. Cambiamenti nei tassi di interesse possono avere un impatto significativo sulla forza di una valuta.
3. Eventi Politici: Eventi politici nazionali e internazionali, come elezioni, crisi politiche o cambiamenti di governo, possono influenzare la percezione di stabilità di un paese e quindi la sua valuta.
4. Eventi Geopolitici: Tensioni internazionali, conflitti, sanzioni economiche e altre questioni geopolitiche possono avere un impatto sul Forex. Gli eventi imprevisti come questi possono portare a improvvisi movimenti nei tassi di cambio.
5. Notizie Economiche: Le notizie e gli eventi che influenzano l’offerta e la domanda di valute, come le crisi finanziarie o le catastrofi naturali, possono avere un impatto immediato sui mercati Forex.
6. Annunci delle Banche Centrali: Le dichiarazioni e le conferenze stampa delle banche centrali possono rivelare le prossime mosse in materia di politica monetaria e influenzare le aspettative degli operatori.
7. Dichiarazioni dei Leader Politici: I discorsi e le dichiarazioni dei leader politici possono influenzare la percezione dei mercati sulla stabilità economica e politica di un paese.
8. Differenze nei Tassi di Interesse: Le differenze nei tassi di interesse tra due paesi possono generare carry trade, una strategia in cui gli operatori sfruttano le differenze nei rendimenti dei tassi di interesse per ottenere profitti.

Come costruire una buona strategia di trading sul forex?

Quando si inizia a fare trading su valute è fondamentale avere un’efficace strategia sia d’ingresso che di uscita, se si vuole operare in maniera duratura e profittevole niente deve essere lasciato al caso o in mano alla fortuna.

Come ben saprai il mercato Forex è il mercato più grande e liquido del mondo ed il più utilizzato per effettuare speculazione finanziaria.

Per non farsi sorprendere dai repentini cambi di scenario tipici di questo mercato, è quindi necessario avere delle strategie robuste ed opportunamente validate, che riescano ad adeguarsi ai continui cambi di trend.

Nella progettazione delle strategie su Forex molti pensano soltanto ad ottenere performance strabilianti nel breve termine, spesso impiegando modelli a martingala, estremamente infruttuosi nel lungo periodo, oltre che estremamente rischiosi.

La gran parte delle strategie su Forex comporta quindi uno stress emotivo elevato, poiché devi essere pronto a rischiare gran parte dei tuoi soldi per avere un certo tipo di ritorno.

Questo succede perché il mercato del Forex è un mercato di per se estremamente efficiente e difficile da tradare; lo studio dei modelli profittevoli e sostenibili nel lungo periodo è un’attività che richiede una profonda conoscenza dei mercati e dei modelli di trading maggiormente adattivi al mercato delle valute.

Esistono diverse tipologie di strategie anche molto popolari che possono essere utilizzate sul mercato delle valute, come ad esempio le strategie “mean reverting” o le strategie “spread trading”.

La statistica ci dice però che le strategie trend following rivestono a tutt’oggi un ruolo molto importante, specialmente in condizioni di alta volatilità.

Quando si costruisce una strategia di questo tipo bisogna prima di tutti individuare il trend, per procedere poi all’ottimizzazione del punto di ingresso, dedicando infine una parte importante allo studio del corretto money management.

L’intero processo per la costruzione di una strategia completa può durare anche oltre un anno, pur avendo una conoscenza ed esperienza specifica nell’analisi dei grafici e in generale della materia.

Quali sono le migliori strategie di trading sul forex?

Avere un’efficace strategia di trading è fondamentale se si vuole operare in maniera duratura e profittevole sul mercato Forex.

Come ben saprai il mercato Forex è il mercato più grande e liquido del mondo ed il più utilizzato per effettuare speculazione in borsa.

Per non farsi sorprendere dai repentini cambi di scenario tipici di questo mercato, è quindi necessario avere una strategia robusta ed opportunamente validata, che riesca ad adeguarsi ai continui cambi di trend.

Nella progettazione delle strategie su Forex molti pensano soltanto ad ottenere performance strabilianti nel breve termine, spesso impiegando modelli a martingala, estremamente infruttuosi nel lungo periodo, oltre che estremamente rischiosi.

La gran parte delle strategie su Forex comporta quindi uno stress emotivo elevato, poiché devi essere pronto a rischiare gran parte dei tuoi soldi per avere un certo tipo di ritorno.

Questo succede perché il mercato del Forex è un mercato di per se estremamente efficiente e difficile da tradare; lo studio dei modelli profittevoli e sostenibili nel lungo periodo è un’attività che richiede una profonda conoscenza dei mercati e dei modelli di trading maggiormente adattivi al mercato delle valute.

Esistono diverse tipologie di strategie anche molto popolari che possono essere utilizzate sul mercato delle valute, come ad esempio le strategie “mean reverting” o le strategie “spread trading”.

La statistica ci dice però che le strategie trend following rivestono a tutt’oggi un ruolo molto importante, specialmente in condizioni di alta volatilità.

Quando si costruisce una strategia di questo tipo bisogna prima di tutti individuare il trend, per procedere poi all’ottimizzazione del punto di ingresso, dedicando infine una parte importante allo studio del corretto money management.

L’intero processo per la costruzione di una strategia completa può durare anche oltre un anno, pur avendo una conoscenza ed esperienza specifica nell’analisi dei grafici e in generale della materia.

Posso operare con strategie professionali anche se non ho competenze specifiche?

Se non hai tempo da dedicare all’apprendimento oppure non hai la competenza necessaria per sviluppare una tua personale strategia di trading, ti consigliamo di dare una vista ai nostri trading system forex.